상승형 오더 블록 vs 하락형: 구분하는 법

대부분의 정의는 한 줄로 거기에 도달합니다: 상승형 오더 블록은 상승 움직임 전 마지막 음봉이고, 하락형은 하락 움직임 전 마지막 양봉이라는 것입니다. 대부분의 차트에서는 이 규칙이 올바른 캔들을 가리킵니다. 하락의 가장 낮은 캔들은 보통 음봉으로 마감되기 때문입니다.

가장 낮은 캔들이 양봉으로 마감되면, 한 줄 규칙은 구간을 다른 캔들로 옮겨버리고, 거기서 그려지는 모든 레벨도 손절까지 포함해 함께 옮겨갑니다. 이는 흔한 경우보다 드물게 일어나며, 일어나는 동안 알아차리기는 훨씬 어렵습니다.

상승형 오더 블록이란 무엇인가?

상승형 오더 블록은 하락 움직임이 그 가장 낮은 캔들에 남기는 가격 구간으로, 두 가지가 동시에 성립할 때 생깁니다: 그 캔들이 이전 캔들의 저점을 가져갔다는 것, 그리고 거기서 멀어지는 랠리가 그 위에 메워지지 않은 임밸런스를 남겼다는 것입니다. 구간은 그 캔들의 전체 범위, 꼬리부터 꼬리까지를 덮습니다.

첫 번째 조건은 유동성에 관한 것입니다: 이전 캔들의 저점 바로 아래 놓인 매도 손절 주문으로, 그 캔들을 매수한 트레이더들이 놓은 것입니다. 저점을 지나가는 꼬리가 그것을 체결시키고, 대형 매수자는 가격을 추격하지 않고 포지션을 구축하려면 정확히 이런 종류의 대기 물량이 필요합니다. 이 이야기는 하나의 모델이며, 어떤 차트에서도 누구도 확인할 수 없습니다. 반면 이전 저점을 지나가는 꼬리는 확인할 수 있는 것이며, 규칙이 요구하는 것은 바로 그것입니다.

두 번째 조건은 임밸런스입니다: 블록 캔들의 고점과 그로부터 두 캔들 뒤의 저점 사이의 갭으로, 가격이 아직 다시 거래하지 않은 것입니다. 이는 양쪽 모두가 거래하기에는 너무 빠르게 떠난 움직임을 나타냅니다. 선택한 캔들 뒤에 그런 갭이 없다면 그것은 블록이 아닙니다. 랠리를 따라 한 캔들 앞으로 넘어가 다시 확인하고, 두 조건을 모두 가진 캔들을 찾을 때까지 계속하세요. 그래서 블록이 때로는 맨 저점이 아니라 움직임 안으로 한두 캔들 더 들어간 자리에 생기는 것입니다.

구간은 그 캔들의 고점에서 저점까지 이어집니다. 교과서 도해는 흔히 몸통만 박스로 표시하지만, 인디케이터는 전체 범위를 박스로 표시하며, 꼬리는 손절을 가져간 부분입니다.

상승형 오더 블록이 주는 것은 신호가 아니라 자리입니다: 가격이 되돌아올 때 위로의 반응을 지켜볼 가치가 있는, 가격 아래의 영역입니다. 한 레그 안에서 어느 블록이 작업할 가치가 있는지, 그리고 진입과 손절을 어떻게 두는지는 오더 블록 매매 완벽 가이드에서 다룹니다.

상승형 오더 블록과 하락형, 어떻게 구분할까?

가격의 어느 쪽에 자리하는지, 그리고 어느 극단을 가져갔는지로 구분합니다. 상승형과 하락형 오더 블록은 하나의 규칙을 거울상으로 따릅니다. 상승형 블록은 움직임의 저점에 형성되어 가격 아래에 자리하고, 하락형 블록은 움직임의 고점에 형성되어 가격 위에 자리합니다. 두 조건은 양쪽에서 동일하며, 바뀌는 것은 방향뿐입니다.

하락형 열을 상승형 열과 나란히 읽으면, 고점과 저점만 바꾼 같은 열입니다. 이 대칭성은 실전에서 유용합니다: 한쪽에 대해 배운 것은, 실패하는 방식까지 포함해 다른 쪽에도 그대로 적용됩니다.

마지막 행에는 단서가 필요합니다. 수요 구간과 공급 구간은 더 오래된 차트 해석 방식에서 온 것으로, 보통 유동성과 임밸런스 조건 없이 그려지기 때문에, 수요 구간과 상승형 오더 블록이 같은 대상이 아니면서도 자주 겹칩니다. 누군가 어떤 레벨을 "수요"라고 부른다면, 어떤 캔들을 박스로 표시했는지, 왜 그랬는지 물어볼 가치가 있습니다.

상승형 오더 블록을 무효화하는 것은 무엇인가?

구간의 저점 아래로 마감하는 캔들 몸통입니다. 그것이 상승형 오더 블록의 역할을 끝내는 유일한 사건입니다. 구간 아래로 꼬리가 찔러 들어갔다가 몸통이 다시 안쪽으로 마감하는 것은 끝내지 않습니다: 그것은 구간 아래 놓인 손절의 쓸기이며, 애초에 블록을 형성한 것과 같은 메커니즘입니다. 하락형 블록이라면 거울상입니다: 구간 고점 위로 마감하는 몸통입니다.

이 방법은 오더 블록을 구조적 레벨과 똑같이 다룹니다: 오직 마감만 인정됩니다. 구간 아래의 꼬리는 그곳에 놓인 주문이 체결되었다는 사실을 알려주지만, 이는 그 손절에 대한 사실일 뿐 구간에 대한 사실은 아닙니다. 저점 아래로 마감하는 캔들은 더 많은 것을 알려줍니다: 그 기간이 끝났을 때 가격은 여전히 구간 아래에서 받아들여졌고, 매수자들이 그것을 되돌리지 못했다는 것입니다. 쓸기가 붕괴와 어떻게 다른지, 여러 꼬리가 같은 레벨을 연속으로 찔러보는 경우까지 포함해 리퀴디티 스윕 가이드에서 다룹니다.

진짜 실패 이후, 무너진 블록이 반대쪽에서 작동하기 시작할 때 구간에 무슨 일이 일어나는지는 별도의 주제입니다. 두 방향을 구분하는 데는 필요하지 않으며, 여기서는 의도적으로 다루지 않았습니다. 그 한 가지 형태, 직전 저점에 닿지 못한 스윙 뒤에 무너진 블록은 별도의 가이드가 있습니다: 미티게이션 블록이란 무엇인가.

캔들의 색이 어느 쪽인지를 결정하나요?

아니요. 오더 블록의 방향은 어디서 형성되었고 어느 극단을 가져갔는지에서 나오며, 몸통이 양봉으로 마감했는지 음봉으로 마감했는지에서 나오지 않습니다. 상승형 오더 블록은 이전 저점을 가져간 하락의 가장 낮은 캔들이며, 그 캔들은 양봉으로 마감될 수 있습니다. "마지막 음봉" 규칙은 흔한 경우를 위한 지름길이며, 흔하지 않은 경우에는 틀립니다.

이 지름길에는 그럴듯한 출처가 있습니다. ICT 스타일의 교육은 상승형 블록을 상승 움직임 전 마지막 음봉 마감 캔들로 설명하며, 대부분의 차트에서는 그 캔들과 하락의 가장 낮은 캔들이 같은 바입니다. 이 그림은 둘이 다른 차트를 보여줍니다. 하락은 이전 바 아래로 한 번도 거래되지 않은 작은 음봉에서 멈춥니다. 다음 캔들이 꼬리로 그 멈춤의 저점을 쓸어가고, 양봉으로 마감하며 랠리를 시작하고, 랠리는 그 위에 갭을 남깁니다.

색 규칙으로는, 블록은 움직임 전 마지막 캔들이므로 그 작은 음봉입니다. 이 방법으로는, 유동성이 가져가지고 임밸런스가 시작되는 지점이므로 저점을 가져간 캔들이 블록입니다. 작은 캔들은 아무것도 가져가지 않았고 자신만의 갭도 남기지 않았습니다: 그 다음다음 캔들이 그 고점 아래로 다시 거래됩니다.

이유는 기계적입니다. 이 방법이 기반하는 인디케이터는 각 캔들에서 세 개의 숫자만 읽습니다: 고가, 저가, 종가입니다. 시가, 그리고 그것과 함께 오는 색은 어떤 조건에도 들어가지 않습니다: 블록을 정의하는 두 조건 중 어느 것도 몸통이 어느 쪽으로 마감했는지를 언급하지 않습니다. 이 방법의 출처가 된 코스는 한 걸음 더 나가서, 고점을 가져간 캔들이 우연히 양봉으로 마감했다는 이유만으로 상승 캔들 위에 하락형 블록을 아무 설명 없이 그립니다.

대가는 손절에서 나타납니다. 색 규칙의 구간은 진짜 블록 안쪽, 그 위쪽 끝 가까이에 있습니다. 그 아래의 손절은 이미 한 번 그곳의 손절을 쓸어간 꼬리 위에 놓이게 되며, 이는 앞 절에서 설명한, 가격이 돌아서기 전에 가져가지는 바로 그런 레벨입니다. 진짜 블록의 저점은 더 아래에 있습니다. 블록을 존중하는 손절은 그 저점 아래에 놓이며, 포지션 크기는 반대가 아니라 그 거리에 맞춰 정해집니다.

어느 쪽을 찾아봐야 하나?

추세가 가리키는 쪽입니다. 블록의 쪽은 그것이 형성된 자리에 대한 사실이며, 그것을 작업할지는 작업 타임프레임의 추세가 결정합니다. 상승 추세에서는 상승형 오더 블록이 추세 방향 구간입니다. 상승 레그 꼭대기의 하락형 블록은 역추세 구간이며, 이 방법은 그것을 다르게 다룹니다.

추세는 하나의 작업 타임프레임에서 읽습니다. 상승 고점과 상승 저점의 연속은 상승 추세이고, 하락 고점과 하락 저점의 연속은 하락 추세입니다. 이 표현들이 가리키는 것, 그리고 각각이 나타나기 전에 일어나야 하는 사건은 시장 구조 가이드에 정리되어 있습니다. 블록이 "더 좋아 보이는지" 확인하려고 타임프레임을 바꾸면 또 다른 구조와 또 다른 답을 얻게 됩니다.

상승 추세에서는 각 되돌림이 남기는 상승형 블록이 이 방법이 롱을 찾는 자리입니다. 하락형 블록도 상승 레그의 꼭대기마다 형성되며, 두 조건으로 보면 유효한 구간이지만, 그것을 작업하는 것은 추세에 반하는 매매를 뜻합니다. 이 방법은 특정 조건에서 이를 허용하며, 진입은 더 적고 목표가는 새로운 저점이 아니라 첫 유동성 풀입니다. 하락 추세에서도 단어를 바꾸면 그대로 성립합니다.

하나의 상승 레그 안에 있는 상승형 블록들도 똑같은 무게를 갖지는 않습니다. 둘은 무게를 갖습니다: 인듀스먼트 이후 첫 번째 블록과, 구조 붕괴 직전 마지막 블록입니다. 그 사이에 있는 블록들은 대개 미끼로 작동합니다. 이유는 위에 링크한 필러 가이드에 있습니다.

Money Hunter는 양쪽을 어떻게 그리는가

이를 손으로 표시하려면 후보마다 두 조건을 확인하고, 하락이 양봉으로 끝날 때마다 색 지름길에 의존하지 않아야 합니다. 건너뛰기 쉬우며, 그 건너뜀은 규칙을 적용한 것과 구간을 비교하기 전까지는 드러나지 않습니다.

Money Hunter는 TradingView와 MetaTrader에서 같은 두 조건을 적용합니다. 각 블록은 유동성을 가져간 캔들 위에 자리하고, 그 캔들의 전체 범위를 덮으며, OB-IDM 또는 OB-EXT라는 역할을 가집니다. 상승형과 하락형 블록은 인디케이터 설정에서 지정하는 서로 다른 색을 가지므로, 어느 쪽인지 한눈에 읽힙니다.

블록이 한 번 그려지면, 그것을 만든 캔들 위에 그대로 머물며 움직이지 않습니다. 이는 약속이 아니라 확인할 수 있는 것입니다: 어떤 종목에서든 100봉 리플레이 테스트를 실행해서 새 봉이 들어오기 전과 후의 블록을 비교해 보세요.